- Conseil à l’acquisition comprenant l’accompagnement à la négociation avec les vendeurs jusqu’à la contractualisation des actes définitifs,
- Mission de due diligences d’exploitation.
Nos missions pour les Investisseurs & Exploitants
Adama conseille des Exploitants et des Investisseurs Institutionnels dans le cadre d'opérations de transactions sur fonds de commerce ou en immobiliers de Santé, avec un double objectif : proposer un accompagnement personnalisé dans leurs projets et pérenniser leurs investissements.
Notre spécialisation, nos domaines de services
Vendre ou acquérir
Valoriser
Refinancer votre immobilier d’exploitation
Financer un projet de construction à neuf
Nos convictions
Adama engagée pour défendre ses valeurs
INDEPENDANCE ET éTHIQUE
« Parce que nous agissons dans l’intérêt de notre seul client »
PROFESSIONNALISME ET EXIGENCE
« Parce que nous travaillons avec méthodes et menons nos processus avec rigueur et implication »
RéACTIVITE ET DIALOGUE
« Parce que la taille de notre société nous permet une grande réactivité et un dialogue fluide et franc avec nos clients et interlocuteurs »
Nos business cases
une mise en lumière de notre approche personnalisée
Premier cas
Conseil acquéreur d’un portefeuille immobilier de 4 cliniques privées
Périmètre transaction : 100% du capital d’une société holding contrôlant 4 SAS détenant des actifs financés en crédit-bail immobilier
Notre mission
Contexte/Enjeux
- Elaborer une offre ferme d’acquisition, dans le cadre d’une structuration de deal complexe, dans des conditions sécurisées en 10 jours
- Obtenir une exclusivité d’acquisition et signer dans des délais courts un SPA
Résultats
- Offre ferme d’acquisition de titres dans un délai très serré de 10 jours dans des conditions sécurisées pour le client et acceptées par le vendeur
- Délai de réalisation des due diligences de 5 semaines respecté
- Signature du SPA sous deux mois dans des conditions satisfaisantes vendeur/acquéreur
Nos domaines d'intervention
- Réalisation des due diligences exploitations/locataires (rapport d’audit)
- Réglementaires (tarifs, autorisations d’activité, activité, …)
- Profils financiers locataires (CA, EBITDAR, pertinence taux d’effort du loyer, …)
- Positionnement stratégique et concurrentiel des locataires
- Visites des sites, audit technique et fonctionnel
- Analyse des comptes des 4 foncières et du holding, des baux et des crédits-baux
- Elaboration d’un modèle financier de valorisation des titres des 4 SAS et du holding permettant la gestion de scénarii
- Valorisation des actifs et des titres de sociétés
- Coordination conseils et du processus de questions/réponses
- Rédaction de la formule de prix et établissement de son illustration chiffrée
- Participation à la rédaction de l’offre ferme/SPA et négociation jusqu’à la signature définitive
Facteurs clés de succès
- Parfaite connaissance des actifs de Santé, des conditions marché et des market practices
- Négociations efficientes et équilibrées
- Compétences généralistes sur tous les enjeux (Immobilier, exploitation, technique, financiers et fiscaux, juridique corporate)
- Valeur ajoutée en ingénierie financière et structuration complexe
- Réactivité
Deuxième cas
Conseil vendeur d’un actif immobilier exploité par une Clinique privée
Périmètre transaction : actif immobilier
Notre mission
- Conseil vendeur
- Commercialisation de l’actif
Contexte/Enjeux
- Externaliser l’actif immobilier dans les meilleures conditions de prix
- Négocier les conditions du bail commercial permettant à l’exploitant de conserver la maitrise de son immobilier d’exploitation
- Faire financer un programme de travaux futurs
Résultats
- Cession réalisée dans des conditions optimisées et sécurisées pour le vendeur
- Mise en place d’un partenariat avec l’Investisseur
Nos domaines d'intervention
- Analyse et préparation du dossier de vente
- Evaluation des objectifs de prix et détermination du niveau de loyer
- Animation équipe projet interne et externe
- Elaboration du dossier de commercialisation
- Mise en place data room
- Recherche ciblée d’investisseurs et animation du processus concurrentiel
- Coordination conseils et du processus de questions/réponses
- Négociation de la vente, des conditions de prix et de celles du bail commercial jusqu’à la signature définitive
Facteurs clés de succès
- Parfaite connaissance du Marché et des investisseurs du secteur
- Capacité à dérouler et coordonner le processus en limitant la mobilisation des équipes internes du Vendeur
- Compétences généralistes sur tous les enjeux (Immobilier, exploitation, technique, financiers et fiscaux, juridique corporate)
